Quero fazer poupança a dois anos: certificados ou depósitos a prazo?
Esta é uma pergunta recorrente a que agora tem de se atualizar a resposta atendendo à redução abrupta das taxas de juro dos certificados de tesouro poupança mais.
Nos últimos anos, as poupanças a mais de um ano foram ganhando relevo no total da poupança em depósitos a prazo constituídas por particulares, tal como foram ressurgindo com maior vigor as aplicações em títulos da dívida pública destinados aos particulares. Esta realidade acompanhou a descida das taxas de juro e a maior aversão ao risco perante a incerteza reinante em outros produtos de poupança e é possível que se mantenha ainda que agora num patamar mais baixo de taxas de juro.
Os certificados do tesouro poupança mais vinham-se afirmando como das melhores ou mesmo a melhor aposta para aforro de menor risco desde outubro de 2013, contudo, a partir de fevereiro a estrutura de taxas de juro crescentes foi alterada passando a taxa média de uma aplicação que se mantenha durante o período máximo permitido de cinco anos a pagar cerca de metade do que vinha pagando desde a sua fundação: pagam uma taxa média de 2,25% TANB. Sendo certo que as taxas de juro dos depósitos a prazo continuam em queda, qual é neste momento a melhor aposta para um aforrados interessado neste tipo de produtos?
Poupança a dois anos: certificados ou depósitos a prazo
A análise mais simplificada que podemos fazer baseia-se na comparação direta de taxas de juro para o prazo de referência. Assumindo que o investidor quer manter a sua poupança durante dois anos e consultando a nossa base de dados de depósitos a prazo, verifica-se que os certificados de tesouro poupança mais surgem na 7ª posição em 16 possíveis.
Ou seja, se o mínimo de subscrição, as penalizações por mobilização antecipada, as diferenças quanto ao período de imobilização, etc, forem relevantes para o investidor e este estiver apenas orientado para o juro que pode receber, há pelo menos seis depósitos a prazo (não promocionais) que serão uma melhor opção. São tudo condicionalismos importantes, pelo que cada investidor deve comparar ponderadamente as respetivas fichas de informação normalizadas antes de decidir.
Eis a lista de depósitos a 2 anos ordenada de forma decrescente e incluindo os certificados do tesouro:
| Banco | PT? | Nome do Depósito | TANB | TANL | Tipo de Taxa | Depósito Minimo |
| Invest | Sim | Depósito 2 anos | 2,3 | 1,656 | Fixa | 2.000 |
| ActivoBank | Sim | Poupança Objectivo | 1,8 | 1,296 | Fixa | 0 |
| ActivoBank | Sim | Net Activo/Escolha o Prazo | 1,8 | 1,296 | Fixa | 500 |
| BIC | Sim | DP Crescente | 1,7 | 1,224 | Crescente (semestral) | 2.500 |
| PrivatBank | Não | Clássico | 1,6 | 1,152 | Fixa | 100 |
| Montepio | Sim | Poupança Flexível | 1,6 | 1,152 | Juros Anuais | 10.000 |
| ESTADO – IGCP | Certificados do Tesouro Poupança Mais | 1,5 | 1,080 | Crescente (média de 2 anos) | 1.000 | |
| Montepio | Sim | Poupança Flexível | 1,4 | 1,008 | Juros Semestrais | 10.000 |
| Banco BIG | Sim | Depósito a Prazo | 1,2 | 0,864 | Fixa | 500 |
| Montepio | Sim | Poupança Flexível | 1,2 | 0,864 | Juros Trimestrais | 10.000 |
| BEST | Sim | Poupança Crescente | 0,89 | 0,641 | Crescentes (semestrais) | 125 |
| Caixa Agrícola | Sim | Super Crescente | 0,7 | 0,504 | Crescente (semestral) | 500 |
| BPI | Sim | DP Especial 2 anos | 0,65 | 0,468 | Fixa | 50.000 |
| Caixa Galícia | Não | Alta Remuneração | 0,65 | 0,468 | Crescente (anual) | 1.000 |
| BPI | Sim | DP Especial 2 anos | 0,35 | 0,252 | Fixa | 50.000 |
| Caixa Agrícola | Sim | Depósitos XL | Euribor 3 Mês + 0,044% | Crescente (trimestral) | 2.500 |
Destaque-se que à medida que o prazo aceite pelo aforrador aumente mais competitivo se tornam os certificados do tesouro poupança mais face à oferta concorrente de depósitos a prazo. Para uma aplicação a quatro ou a cinco anos surgem mesmo como o produto com as melhores taxas médias anualizadas: 2,0% TANB e 2,25% TANB, respetivamente.
Informação mais recente aqui: melhores depósitos a prazo (contém certificados).